招商证券

招商证券股份有限公司（简称招商证券）是招商局集团旗下的证券公司，国内拥有证券市场业务全牌照的一流券商，^[2]也是目前国务院国资委体系内经营规模最大的综合型证券公司。公司于1991年8月创建于深圳市，^[3]法人代表、董事长霍达。^[1]招商证券拥有5家一级全资子公司，13家分公司、264家营业部，同时在中国香港、英国、韩国设有子公司。^[2]

1991年8月3日，招商银行证券业务部在深圳市工商局注册成立。1993年8月1日，招商银行证券业务部获深圳市工商局核准注册登记为企业法人，成为招商银行的二级法人单位。^[4]2009年11月，公司在上海证券交易所挂牌上市。2016年10月,公司在香港联合交易所挂牌上市，成为行业内第七家实现A+H股上市的证券公司。^[3]

公司的业务包括财富管理和机构业务、投资银行业务、投资管理业务、投资及交易业务等四大类。^[4]

公司获得2020年度优秀公司债券承销商、2021中国证券业全能投行君鼎奖、最受上市公司尊敬的十大投行；^[5]2022年度十佳期权经纪商、 AA级上市基金主做市商、2022中国证券业全能投行君鼎奖、中国最佳期货公司、最具财富管理综合实力券商；^[6]2023福布斯全球企业2000强，^[7]2022年中国证券行业上市公司营业收入排行榜TOP50等荣誉。^[8]

1991年8月3日，经中国人民银行深圳经济特区分行《关于同意招商银行证券业务部试营业的通知》批准，招商银行证券业务部在深圳市工商局注册成立。1993年8月1日，招商银行证券业务部获深圳市工商局核准注册登记为企业法人，成为招商银行的二级法人单位，注册资金为2,500万元。^[4]

1994年8月26日，招商银行在原证券业务部基础上组建了深圳招银证券公司，注册资金1.5亿元。1994年9月28日，深圳市工商局核准深圳招银证券公司更名为招银证券公司。^[4]

1998年11月6日，招银证券公司引入11家新股东进行增资改制并更名为国通证券有限责任公司，注册资本从1.5亿元增加至8亿元，其中，招商银行以招银证券公司的净资产出资，新引入的11家股东以现金出资。2000年8月31日，国通证券有限责任公司进行了增资扩股，招商银行等12家股东共缴付增资款14亿元，公司注册资本增加至22亿元。2000至2001年期间，国通证券有限责任公司的股权经多次转让，股东由12家增加至40家。^[4]

2001年12月26日，国通证券有限责任公司整体变更为国通证券股份有限公司，注册资本为2,400,280,638元，住所位于深圳市福田区深南中路34号华强佳和大厦东座8-11楼。2002年6月28日，国通证券股份有限公司更名为招商证券股份有限公司，住所变更为深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层。2006年，公司股本总额增加至3,226,915,266股，注册资本增至3,226,915,266元。^[4]

2009年11月17日，公司首次公开发行A股股票358,546,141股并在上海交易所上市，股票发行价格为人民币31元/股，募集资金111.15亿元，扣除发行费用2.32亿元后，募集资金净额为108.83亿元。发行完成后，公司总股本由3,226,915,266股增加至3,585,461,407股。^[4]

2011年7月，公司实施每10股转增3股的资本公积金转增股本方案，即以转增前的总股本3,585,461,407股为基数，以资本公积金每10股转增3股，共计转增1,075,638,422股。转增后，公司总股本为4,661,099,829股。2014年5月，公司向特定对象非公开发行人民币普通股（A股）1,147,035,700股。每股发行价为9.72元，募集资金为11,149,187,004.00元，扣除发行费用47,450,868.07元，募集资金净额为11,101,736,135.93元。2014年5月27日，本次发行新增股份在中国结算上海分公司办理完毕股份登记托管手续。2014年10月15日，公司完成注册资本变更，注册资本增加至5,808,135,529元。^[4]

2016年10月7日，公司完成公开发行境外上市外资股（H股）的工作，发行价格为每股港币12.00元，募集资金合计总额为港币10,695,285,600.00元；扣除发行费用后净募集资金折合人民币8,947,439,178.14元。同日，经香港联交所批准，公司发行的891,273,800股境外上市外资股（H股）在香港联交所主板挂牌并开始上市交易。发行完成后，公司总股本由5,808,135,529股增加至6,699,422,311股（原国有股东辽能实业因持股情况发生变动，应由其转持的12,982股A股暂时未完成注销工作）。^[4]

2017年3月27日，公司原国有股东辽能实业所持公司12,982股A股完成注销，公司总股本变更为6,699,409,329股。具体内容详见公司于2017年3月27日在上交所网站披露的《关于原国有股东辽宁辽能实业有限公司补充履行国有股转持义务的公告》。同年5月17日，公司完成注册资本变更，注册资本增加至6,699,409,329元。2018年11月、12月，公司注册地址、办公地址变更为“深圳市福田区福田街道福华一路111号”。^[4]

2020年7月、8月，公司分别完成A股和H股配股发行工作。本次配股向A股原股东配售1,702,997,123股人民币普通股，向合资格H股原股东配售294,120,354股H股股份。发行完成后，公司总股本从6,699,409,329股增加至8,696,526,806股。公司本次A股、H股股份已分别于7月31日、8月20日在上海证券交易所、香港联交所上市交易。本次A股配股发行与H股配股发行的募集资金总额分别为人民币127.04亿元和港币24.07亿元，扣除发行费用后，募集资金净额分别为人民币126.83亿元和港币23.49亿元。同年12月，公司完成注册资本工商变更，注册资本由6,699,409,329元增加至8,696,526,806元。^[4]

2021年10月18日，招商证券收到中国证监会批复，正式获批上线开展基金投顾业务，成为粤港澳大湾区内首批获得基金投顾业务资格的证券公司。^[9]2022年1月7日，“中央广播电视总台财经节目中心与六大证券公司战略合作签约仪式”在北京梅地亚中心举行。^[10]同年10月13日，证监会批复了第二批券商科创板做市商资格，其中包括招商证券。^[11]

2023年11月21日，招商证券公告称，公司非执行董事刘冲先生因个人原因提交了书面辞职报告，辞去了招商证券第七届董事会非执行董事职位，以及董事会战略与可持续发展委员会委员和董事会风险管理委员会委员的职务。刘冲先生的辞任自2023年11月20日起生效。^[12]

招商局集团有限公司^[14]

数据截至2023年11月23日，参考资料：^[15]

分布区域数量京津地区33长三角：上海、江苏、浙江50广东珠三角58其他城市118

数据截至2022年12月31日，参考资料：^[4]

姓名性别年龄学历职务本届任期霍达男55博士董事长,董事,首席信息官2017-05-26至今吴宗敏男58硕士执行董事,总裁2022-04-29至今刘锐男50硕士副总裁2023-08-21至2024-12-31熊开男52博士副总裁2023-08-29至2025-01-12张浩川男51博士副总裁2022-05-13至今赵斌男54硕士副总裁2018-11-23至2024-12-31刘杰男52博士董事会秘书,副总裁,财务负责人2023-08-29至2025-01-12胡宇男59硕士首席风险官,合规总监2018-12-24至2024-12-31

数据截至2023年11月23日，参考资料：^[15]

股东名称股份类型持股数持股变化占总股本比例增减情况招商局金融控股有限公司流通A股20.48亿股不变23.55%不变深圳市集盛投资发展有限公司流通A股17.04亿股不变19.59%不变香港中央结算（代理人）有限公司流通H股12.74亿股-1900.00股14.65%-0.0001%中国远洋运输有限公司流通A股5.45亿股不变6.26%不变河北港口集团有限公司流通A股3.43亿股不变3.95%不变中交资本控股有限公司流通A股2.72亿股不变3.13%不变中国证券金融股份有限公司流通A股1.71亿股不变1.96%不变香港中央结算有限公司流通A股1.51亿股1098.02万股1.74%7.84%中远海运（广州）有限公司流通A股1.09亿股不变1.26%不变中国建设银行股份有限公司-国泰中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金流通A股7464.41万股-856.33万股0.86%-10.29%

数据截至2023年11月23日，参考资料：^[1]

许可经营项目是：证券经纪；证券投资咨询；与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；证券承销与保荐；证券自营；融资融券；证券投资基金代销；为期货公司提供中间介绍业务；代销金融产品业务；保险兼业代理业务；证券投资基金托管；股票期权做市；上市证券做市交易。^[1]

公司业务主要分为四个板块：财富管理和机构业务、投资银行、投资管理、投资及交易。^[4]

公司财富管理和机构业务主要包含经纪与财富管理、资本中介和机构客户综合服务等。2022年，公司财富管理和机构业务竞争地位稳固，代理买卖证券业务净收入（含席位租赁，母公司口径）排名行业第3。^[4]

投行方面，业务主要包括股票承销、债券承销及财务顾问服务。2022年，公司加速推进现代化投行转型，推动投行业务战略升级。立足“国家所需，招证所能”，积极服务国家战略，重点聚焦科技金融、绿色金融等领域，抢抓“双碳”目标下的业务发展机遇，持续打造专业化和区域化核心竞争力；积极处置历史风险事件，强化投行业务质量全过程管控，切实提升投行业务执业质量；通过深入推进企业客户经理制落地、“三投”联动机制优化、“羚跃计划”赋能提升和投行数字化转型，打造以客户为中心的“一站式”综合服务模式，满足企业多元化金融服务需求。^[4]

公司通过旗下招商证券资产管理有限公司、招商致远资本投资有限公司分别开展证券资产管理业务和私募股权基金管理业务；通过联营公司博时基金和招商基金从事公募基金管理业务。^[4]

投资及交易主要包括：股票方向性业务、权益类衍生投资业务、固定收益投资业务、外汇业务、另类投资业务等。^[4]

今  开14.20成交量8.86万手振  幅0.91%最  高14.31成交额1.26亿元换手率0.12%最  低14.18总市值1136.66亿市净率1.19昨  收14.28流通值1058.38亿市盈率TTM15.14总股本86.97亿流通股74.22亿————

数据截至2023年11月23日15:00，参考资料：^[16]

昨收盘6.650最高价6.720振幅1.353%今开盘6.690最低价6.630市盈率7.007总股本86.965亿港股市值85.65亿成交量27.080万股

数据截至2023年11月23日15:00，参考资料：^[17]

 主要会计数据 2022年 2021年 2020年营业收入19,219,229,958.9129,428,896,087.2424,277,670,240.59归属于母公司股东的净利润8,072,318,543.9511,645,065,137.159,491,638,796.98归属于母公司股东的扣除非经常性损益的净利润8,180,933,848.1011,586,850,755.929,487,683,629.37经营活动产生的现金流量净额62,503,842,403.12-41,193,054,040.30-9,805,343,717.37其他综合收益76,138,642.86-276,367,198.00-575,883,263.78- 2022年末 2021年末 2020年末资产总额611,661,880,257.89597,221,126,798.86499,726,677,784.74负债总额496,420,315,481.08484,630,676,581.91393,901,966,032.85归属于母公司股东的权益115,159,077,126.18112,503,029,631.97105,736,803,907.06所有者权益总额115,241,564,776.81112,590,450,216.95105,824,711,751.89

数据来自公司2022年度报告，参考资料：^[4]

参考资料：^[18]

公司始终高度重视ESG管理工作，建立并不断完善ESG管理架构，将ESG理念融入日常经营管理各个 方面，持续推动可持续发展理念与业务发展融合，确保ESG管理工作落到实处。公司的ESG管理策略 由董事会决策、管理层统筹实施，各部门及各子公司相互协作配合，共同开展和推进ESG工作。招商证券在2015年11月即成立深圳市招商证券公益基金会，旨在践行社会主义核心价值观、开展慈善活动、以人为本、尽心尽责、回馈社会、共创和谐。基金会公益活动的业务范围包括：扶贫、济困、扶老、救孤、恤病、助残、救灾、助医、助学等服务。^[3]

2022 年,公司向深圳市招商证券公益基金会捐赠善款2,000万元。截至2022年12月31日，公司公益金基全会分别开展了得力铺小学支教项目、岱头乡村振兴产业国项目、龙江证券爱心基金梦想中心项目、为乡村姐妹撑起希望公益项目、石台县物资捐赠项目、福田教育发展基金会捐赠项目，合计捐赠物资价值332.65万元。^[3]

近4年的荣誉如下：

颁奖单位授予奖项国务院国有资产监督管理委员会 “双百企业”专项考核“标杆”企业招商局集团 招商证券托管部-2022年度质效提升工程先进基层单位招商局金融控股有限公司 融融协同先进单位 产融协同先进单位 C端生态圈协同经营先进单位 “招商港口非公开发行股票项目”荣获产融协同优秀项目奖 公司参与的“博时中证成渝地区双城经济圈成份ETF联合营销项目”“博乐固鑫”投顾策略项目、“市场首批政金债ETF——博时国开ETF联合开发营销项目”荣获融融协同优秀项目奖 公司参与的“统一入口平台项目”荣获C端生态圈优秀项目奖 “招商货币市场基金项目”“招商证券产融常态化互动交流项目”获协同重大突破奖中国证券业协会 证券公司投资者教育工作获评“A”等次中央电视台财经频道中证中小投资者服务中心 《股东来了》2022全国总决赛冠军上海证券交易所 优秀期权做市商 年度十佳期权经纪商 广州君茂、沪世纪与济南经十路营业部获评“2022年股票期权百强营业部” 2022年度优秀期权做市商 AA级上市基金主做市商深圳证券交易所 优秀做市商 期权新品种做市贡献奖 年度优秀期权经纪商 2022年度优秀期权做市商香港交易所 2022港股通投资者教育积极券商奖 2022港股通卓越券商奖中国进出口银行 金融债券承销做市团“核心承销商” 金融债券承销做市团“优秀做市商” 金融债券承销做市团“推动外贸保稳提质奖”上海期货交易所 做市业务钻石奖 做市业务项目特别贡献奖中国金融期货交易所 股指期权做市金奖 国债期货优秀交易团队奖(自营类) 国债期货优秀交易员奖 国债期货优秀做市商银奖 2022年度优秀会员综合奖白金奖 风险管理服务奖（国债期货类）“机构服务奖”三项大奖大连商品交易所 豆粕期权、铁矿石期货等12个品种的卓越、优秀及先进做市商奖 2022年度优秀会员奖 优秀技术服务奖 优秀机构服务奖 优秀期权市场服务奖中国金融工会全国委员会 投行委员工张远明荣获2022年“全国金融五一劳动奖章”郑州商品交易所 卓越做市商奖深证投资者服务中心 “2022年度深圳辖区优秀投资者教育基地”荣誉称号中证中小投资者服务中心、抖音 投教微电影《明天》-“你好，注册制！”全国短视频大赛银奖 投教微电影《唱响注册制拥抱新未来》-“你好，注册制！”全国短视频大赛铜奖深圳市地方金融监管局中国人民银行深圳中心支行深圳银保监局深圳证监局深圳证券交易所“深圳市居民金融素养提升短视频宣教活动”优秀组织奖深圳市地方金融监督管理局 2022年度“爱心支持单位”荣誉称号深圳市出版业协会 2022年度深圳优秀内刊传媒奖——“十优企业刊奖”Wind 最佳A股股权承销商 最佳债券承销商 最佳A股再融资承销商 最佳科创板股权承销商 最佳港股再融资承销商 最佳信用类债券承销商——卓越券商奖 最佳资产支持证券承销商 最佳信贷ABS承销商 最佳企业ABS承销商 最佳金融债承销商——卓越券商奖 最佳可转债承销商《中国基金报》 英华奖-最佳私募托管券商《证券时报》 2022中国证券业全能投行君鼎奖 2022中国证券业科创板投行君鼎奖 2022中国证券业创业板投行君鼎奖 2022中国证券业沪深主板投行君鼎奖 2022中国证券业华南区投行君鼎奖《新财富》 “本土最佳投行”第七名 “最佳践行ESG投行”第三名 “最佳股权承销投行”第七名 “最佳债权承销投行”第七名 “最佳再融资投行”第九名 “最佳IPO投行”第八名 “大消费产业最佳投行”第四名 公司保荐主承销的“上海概伦电子股份有限公司IPO”荣获“最佳IPO项目”第十二名 公司保荐主承销的“北京百普赛斯生物科技股份有限公司IPO”荣获“最佳IPO项目”第十五名 公司联席主承销的“中国电信A股主板IPO”荣获“最佳IPO项目”第二名 公司联席主承销的“辽宁成大生物股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市”荣获“最佳IPO项目”第十六名 公司主承销的“招商创融-长安万科广场资产支持专项计划”荣获“最佳资产证券化项目”第七名。《期货日报》《证券时报》 中国最佳期货公司 最佳金融期货服务奖 最佳乡村振兴服务及社会责任公益奖 最佳资产管理领航奖 年度优秀资管产品（招商期货——伯乐多策略2号FOF集合资产管理计划） 最佳金融科技进步奖 中国最佳期货经营分支机构（上海世纪大道营业部） 最佳期货IB证券经营机构（招商证券-招商期货） 中国金牌期货研究所 最佳金属产业研究团队 最佳能源化工产业研究团队《每日经济新闻》 最具财富管理综合实力券商 最具影响力托管券商大易科技中国数字化人力资源协会 雇主品牌经营典范奖 校园招聘卓越实践奖北京大学社会调查研究中心智联招聘 中国年度最佳雇主

参考资料：^[6]

颁奖单位授予奖项深圳证券交易所“优秀债券投资交易机构”深圳证券交易所“优秀利率债承销机构”深圳证券交易所“2020年度优秀公司债券承销商”深圳证券交易所“2020年度优秀固定收益业务创新机构”——招商证券资产管理有限公司中央国债登记结算有限责任公司“优秀承销机构”中国基金报“最佳私募托管券商”中国金融工会全国委员会“全国金融先锋号”深圳市总工会“工人先锋号”招商局集团“招商楷模”平安知鸟“2021年卓越成就奖”前程无忧“2021人力资源管理杰出奖”用友大易联合中国数字化人力资源协会“2021雇主品牌经营典范奖”“2021校园招聘卓越实践奖”证券期货业金融科技研究发展中心（深圳）“2020年度优秀课题评选二等奖”万得信息技术股份有限公司“最佳股权承销商”“最佳债券承销商”“最佳IPO承销商”“最佳再融资承销商”“最佳信用类债券承销商-卓越券商奖”“最佳资产支持证券承销商”“最佳信贷ABS承销商”“最佳金融债承销商-卓越券商奖”“最佳可交债承销商”“最佳科创板股权承销商”“最佳民营企业债券承销商”“最佳可转债承销商”《财经》杂志“长青奖-可持续发展风控奖”《新财富》杂志“本土最佳投行”第七名《新财富》杂志“最佳股权承销投行”第七名《新财富》杂志“最佳债权承销投行”第七名《新财富》杂志“最佳IPO投行”第七名《新财富》杂志“最佳再融资投行”第六名《新财富》杂志“新能源和电力设备行业最佳投行”第四名《证券时报》“最受上市公司尊敬的十大投行” 《证券时报》“最受上市公司尊敬的十佳资本市场部（股权）”《证券时报》“2021中国证券业全能投行君鼎奖”《证券时报》“2021中国证券业股权再融资团队君鼎奖”《证券时报》“2021中国证券业独立财务顾问团队君鼎奖”《证券时报》“2021中国证券业银行间债券融资团队君鼎奖”《证券时报》“2021年中国证券业财富服务品牌君鼎奖”《证券时报》“2021年中国证券业全能财富经纪商君鼎奖”《中国证券报》“2021金牛财富管理团队奖”

参考资料：^[5]

2022年5月16日消息，投资者反映，招商证券PC与APP均出现错误，无法交易。^[24]

2022年8月9日，深圳证监局对招商证券采取出具警示函措施的决定。^[25]

2022年8月12日，据新浪网消息，招商证券收到来自中国证监会的《立案告知书》，因招商证券2014年在开展上海飞乐股份有限公司（现中安科股份有限公司）独立财务顾问业务工作期间未勤勉尽责，涉嫌违法违规，中国证监会决定对招商证券立案。^[26]

2022年9月5日晚间，招商证券公告，公司收到中国证监会《行政处罚事先告知书》，被证监会责令改正违法行为并罚没6300万元。^[27]

2022年9月20日消息，因在中安科事件中未勤勉尽责，招商证券被采取责令改正相关违法行为并罚没6300万元的处罚，两名项目主办人分别被给予警告并处以5万元罚款。^[28]

2023年6月21日，证监会发布2023年6月份证券公司“白名单”，招商证券被调出了“白名单”。^[29]

2024年2月9日，深圳证监局发布《关于对招商证券股份有限公司采取责令增加内部合规检查次数措施的决定》。招商证券多名员工曾存在借用他人证券账户长期交易股票、私下接受客户委托交易股票、委托他人炒股等违法违规行为。2021年以前，公司对于从业人员行为管理存在以下问题：一是对从业人员买卖股票行为重视程度和问责力度不够。常规及专项核查频次较少，对员工行为的持续监督、警示教育力度不足。二是从业人员行为监测监控管理不到位。对员工手机号码等信息的准确性、完整性没有及时检查、核对、更新。对员工登录他人账户以及借用亲属或他人账户买卖股票的行为未予以充分关注。三是配套信息技术系统建设不足。证券账户终端使用数据记录存在缺陷，客户信息采集不完整、不及时。上述问题反映出公司合规内控管理不到位，违反了《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》第六条第四项的规定，根据第三十二条规定，深圳证监局决定对招商证券采取责令增加内部合规检查次数的行政监管措施。在2024年1月至2024年12月期间，每季度开展一次内部合规检查，在每次检查后10个工作日内，向深圳证监局报送合规检查报告。^[30]

2024年2月9日，深圳证监局发布对招商证券董事长霍达采取出具警示函措施的决定；发布对招商证券时任合规总监赵斌、现任合规总监胡宇采取监管谈话措施的决定；发布对宗长玉采取认定为不适当人选监管措施的决定，其在担任招商证券投资银行部项目负责人、投资银行业务十部负责人期间，于2014年10月至2017年6月控制使用“宗某炎”证券账户交易股票。另外，深圳证监局还对招商证券深圳南山南油大道证券营业部出具警示函。^[30]

2024年10月11日，中安科再翻旧案，向上海金融法院提起诉讼，请求判令招商证券向中安科赔偿各项损失合计约15亿元。11月18日，中安科公告，招商证券因与公司、中安消及其他方追偿权纠纷向法院提起诉讼，招商证券请求判令中安科赔偿招商证券就中安科证券虚假陈述责任纠纷案中向7804位投资者支付的赔偿款、迟延履行滞纳金、公告费、执行费等，涉案金额为2.87亿元。^[31][32]