华林证券

华林证券股份有限公司（Chinalin Securities Co., Ltd.），^[1]简称华林证券，是中国性综合类券商A股上市公司，成立于1997年6月18日。注册地址位于拉萨市柳梧新区国际总部城3幢1单元5-5。^[4][5][2]法定代表人、董事长为林立，董事为肖祖发。^[2]

华林证券主营业务为证券经纪、证券投资咨询；与证券交易、证券投资有关的财务顾问；证券承销与保荐、证券自营；证券投资基金代销、证券资产管理、代销金融产品等。^[2]1997年6月18日，公司更名为江门证券有限责任公司。2003年4月21日，公司更名为华林证券有限责任公司。^[6]2016年3月，华林证券再次转型升级，变更为股份有限公司。^[4][6]2019年1月17日，华林证券公司在深圳证券交易所挂牌（股票代码：002945.SZ）。^[6]2024年6月，华林证券在与大连银行的2.3亿元仲裁纠纷中，取得案涉专项计划下两处底层资产的优先受偿权。^[4]

2009年和2010年均位列企业债承销家数前三甲之中，并连续两年获得《证券时报》评选的“中国区最佳债券投行”称号。^[7]曾获得“2016中国最具突破性证券经纪商”“2016中国最佳投资顾问品牌”称号。^[8]2023年1月13日，《2022胡润中国500强》发布，华林证券排名第330位。^[9]

1997年6月18日，华林证券股份有限公司成立，注册资本27亿元。同日，华林证券更名为江门证券有限责任公司。2003年4月21日，华林证券公司更名为华林证券有限责任公司。^[6] 

2003年11月24日，经中国证监会批复同意，华林证券正式获得股票主承销商资格。2007年9月13日至9月19日，华林证券主承销的2007年常州高新技术产业开发区发展（集团）总公司企业债券成功发行。债券发行总额10亿元人民币，期限10年，票面年利率5.35%。2009年2月23日，规模达47亿元人民币“09浙能债”由华林证券有限责任公司作为主承销商在上海证券交易所和中国银行间债券市场同步发行。^[10]3月25日，华林证券主承销的8亿元“2009年许继集团有限公司公司债券”在深圳证券交易所和中国银行间债券市场发行。3月30日，华林证券主承销的10亿元2009年海盐县国有资产经营有限公司公司债券于2009年3月30日在中国银行间债券市场发行。4月14日，华林证券主承销的22亿元2009年杭州市城市建设投资集团有限公司公司债券于在中国银行间债券市场和上海证券交易所同步发行。^[10]

2010年5月11日，华林证券主承销的28亿元2010年鄂尔多斯市国有资产投资经营有限责任公司公司债券（简称“10鄂国资债”）在上海证券交易所和中国银行间债券市场同步发行。5月12日，华林证券主承销的8亿元2010年金坛市建设资产经营有限公司公司债券（简称“10金坛债”）在深圳证券交易所和中国银行间债券市场同步发行。8月6日，华林证券主承销的15亿元“2010年平湖市城市发展投资（集团）有限公司公司债券”、12亿元“2010年嵊州市投资控股有限公司公司债券”于8月2日起在中国银行间市场债券市场公开发行。^[10]

2011年全年，在企业债主承销家数方面，华林证券以16只的成绩排名中国第一，中信建投和银河证券分列二三。从企业债的承销规模来看，银河证券、中信建投、华林证券分别以216.5亿、169.2亿和169亿位排名前三位。^[7] 2012年，华林证券主承销的第一支公司债券——浙江金汇五金产业有限公司公司债券（简称“12浙五金债”）于2012年2月22日开始公开发行。^[11]12月11日，华林证券主承销的“2012年深圳市立业集团有限公司公司债券（简称“12立业债”）于12月3日正式发行，采取通过上海证券交易所向机构投资者协议发行和承销团设置的发行网点向境内机构投资者公开发行相结合的方式发行。^[12]

2013年3月15日，华林证券有限责任公司上海分公司成立。^[13]7月，华林证券有限责任公司直投子公司华林资本投资有限公司成立。^[14]2014年7月15日，华林证券被评为BBB级别券商。^[15]2016年3月，华林证券再次转型升级，变更为股份有限公司。^[4]3月16日，公司更名为华林证券股份有限公司。^[6]2017年7月，2016年度证券公司净资本收益率排名揭晓，华林证券以18.30%业绩排名第一。2015、2016年，华林投行IPO承销家数名列市场第5和第9，股票主承销市场情况稳步提升，获《证券时报》“2016中国区最佳IPO投行”、《国际金融报》“2017IPO审核通过率先锋投行”。截至2016年底，公司存续资产管理计划近150只，资管规模超千亿级。^[8]

2017年9月19日，华林证券智能投顾暨新版APP上线发布会在深圳成功举办。华林证券CEO陈永健、人力资源总监林纯青、总裁助理雷杰以及金融共同出席发布仪式，见证华林智能投顾机器人Andy及新版华林证券APP发布上线。投顾机器人Andy有包括语音问股、智能选股、智能客服、相似K线、股价预测、最优策略、账户分析、消息提醒、投资者教育等九大功能和业务场景。^[16]9月20日，作为服务“健康中国”战略、以金融推动医疗事业发展的创新金融产品“国药租赁一期资产支持专项计划”在上海证券交易所成功挂牌。该计划的原始权益人为国药集团融资租赁有限公司、管理人为华林证券股份有限公司，已于2017年7月28日发行。^[17]12月29日，华林证券保荐承销项目伊戈尔电气股份有限公司（简称“伊戈尔”，股票代码：002922）在深圳证券交易所挂牌上市。^[18]

2018年1月18日，华林证券保荐承销项目万兴科技股份有限公司（简称“万兴科技”，股票代码：300624）在深圳证券交易所挂牌上市，成为2018年华林证券发行的第一个IPO项目，同时也是当天深交所独家IPO挂牌项目和2018年西藏自治区首家IPO企业。^[19]2019年1月17日，华林证券公司在深圳证券交易所挂牌，股票代码为“002945.SZ”。截至9月30日，深圳市立业集团有限公司为第一大股东，持股17.40亿股，持股比例64.46%。^[6] 

2021年12月，华林证券股份有限公司（以下简称：华林证券，002945.SZ）连发三天股票交易异常波动的公告，公司为战略转型，年内撤销25家分支机构，并且公司前三季度营收净利双降，投资收益为负而管理费用大增。^[20]2022年2月21日，华林证券发布公告称，公司已与北京字跳网络技术有限公司签署购买旗下海豚股票App的协议，为了更好地运营海豚股票App及开展客户服务，华林证券拟受让江苏今日头条持有的文星在线100%股权，文星在线为海豚股票App运营主体，本次交易拟作价2000万元。^[21]7月8日，华林证券公告决定撤销上海静安区永兴路证券营业部、深圳华侨城证券营业部、深圳泰然四路证券营业部、南充潆yíng华南路证券营业部、义乌江滨中路证券营业部、肇庆天宁北路证券营业部、青海分公司、宁夏分公司8家分支机构。^[22]2024年6月16日，华林证券在与大连银行的2.3亿元仲裁纠纷中，取得案涉专项计划下两处底层资产的优先受偿权，并将以13.53亿元的起拍价进行公开拍卖，相关底层资产包括位于哈尔滨市南岗区的商业房产及国有土地使用权，总面积分别为119559.76平方米和82730.30平方米。^[4]

注：以上信息截至2024年6月17日^[23]

注：以上信息截至2024年6月17日^[5]

注：以上信息截至2024年6月17日^[5]

A股代码002945A股简称华林证券B股代码-B股简称-H股代码-H股简称-证券类别深圳证券交易所主板A股律师事务所北京金诚同达律师事务所会计师事务所天健会计师事务所(特殊普通合伙)

注：以上信息截至2024年6月17日^[5]

注：以上信息截至2024年6月17日^[5]

华林证券经营范围为证券经纪、证券投资咨询；与证券交易、证券投资有关的财务顾问；证券承销与保荐、证券自营；证券投资基金代销、证券资产管理、代销金融产品、开展融资融券业务等。^[2]

融资融券包括公示信息、标的证券名单、可充抵保证金名单、融资利率与融券费率、维持担保比例、法律法规、投资者教育、业务指南、常见问题、股东大会信息等。^[26]

约定购回包括公示信息、标的证券名单、履约保障比例、法律法规以及投资者教育等。^[26]

股票质押包括公示信息、标的证券名单、履约保障比例、法律法规、投资者教育。^[26]

以上信息参考：^[26]

股票期权包括保证金攻取标准、佣金收取标准、深交所投教专区、上交所投教专区、投资者教育、保证金收取标准等。^[26]

以上信息参考：^[29]

以上信息参考：^[30]

私募产品包括见证开户、WEB交易。^[26]

华林证券业务包括账户开立及交易中介服务、提供风险防范、投资基础理论等方面的指导。提供标准化的资讯产品，个性化的一揽子资产配置建议及精选的金融理财产品服务。全面的资本市场解决方案，包含限售股管理、企业再融资等多方面的服务。融资融券、股权质押、约定购回式证券交易等个性化证券信用交易服务，满足多层次客户不同风险偏好、多样化的投融资需求。多样化的交易策略，满足客户风险对冲、套期保值、套保等个性化投资需求。以专业的资讯服务和投研产品设计理念，开发个性化的信用交易产品，为投资者定制适应其需求的信用交易产品。^[31]

华林证券2013年11月开展融资融券业务，华林证券公司总裁专门融资融券部的建设和业务督导，融资融券部为客户提供融券服务。华林证券总部配有管理团队负责业务管理、风险控制、信息系统建设等关键业务环节；每个营业部都配有多位融资融券业务专员为客户进行融资融券业务服务。^[32]

华林证券约定购回式证券交易可以为投资者带来资金来源。投资者通过约定购回式证券交易所得资金的用途相对自由灵活，可以满足投资者的中短期资金周转需求，也可以满足投资者的投资、建设和生产经营需求，还可以帮助投资者通过中短期资金融通优化整体资产配置，提高投资者的股权利用率。华林证券通过该项业务为投资者提供综合金融服务，充分发挥华林证券作为金融中介的本质作用，帮助客户盘活闲置股份资产，提高客户的资产利用率，解决客户对资金的短、中、长期需求。^[32]

 华林证券的股票质押式回购交易特点：资金用途广泛，客户得到质押资金后，可用于生产经营等也可用于证券投资。融资期限长，客户的融资期限最长可达到3年，客户也可选择在购回期限内提前购回。融资资金来源广泛，本项业务客户得到的质押资金，可以是证券公司的自有资金，也可以是通过发行集合资产管理计划募集资金等。证券权益由客户持有，本项业务，客户的证券不过户，相应证券权益由客户自行行使。华林证券建立有健全的标的证券的管理制度，可依据标的证券资质、融入方资信、回购期限、第三方担保等因素灵活确定和调整标的证券的质押率上限，为客户提供方便快捷的资金服务。^[32]

华林证券财富管理部推出了“金梧桐”系列，产品全方位覆盖新闻资讯、市场策略和操作建议，为客户提供一对一投资顾问服务。主要业务有账户开立及交易中介服务，提供风险防范、投资基础理论等方面的指导。提供标准化的资讯产品，个性化的一揽子资产配置建议及精选的金融理财产品服务。提供资本市场解决方案，包含限售股管理、企业再融资等多方面的服务。融资融券、股权质押、约定购回式证券交易等个性化证券信用交易服务，满足多层次客户不同风险偏好、多样化的投融资需求。多样化的交易策略，满足客户风险对冲、套期保值、套保等个性化投资需求。以专业的资讯服务和投研产品设计理念，开发个性化的信用交易产品，为投资者定制适应其需求的信用交易产品。^[33]

通过对证券账户的仓位分析、盈亏分析、持仓组合分析等进行全视角分析诊断，并对客户的资产从策略到行业，再到个股进行定性定量分析，得出全面的诊断结果并提出针对性的投资建议供客户参考。^[33]

华林证券资讯类产品以华林智造为基础，包含基础资讯、特色资讯和操作指导三大类，旨在为投资者把握市场大势、解读最新市场政策、追踪机构动态、深度剖析市场机会，以及提供实盘模拟操作供投资者学习借鉴。产品在每个交易日开盘前以彩信的方式发送，客户订阅后的首个配送期时间为T+1日。针对客户的不同需求也可分别订阅三类不同的资讯产品及其子产品。基础资讯包括早参（搜集分析每日重要财经新闻，并分析当日市场大盘走势）、融资融券日报（收集每日融资融券市场数据，追踪市场两融最新动态）、 海选新闻基础版（整合行业最佳资源，遴选最贴近市场信息，将最有价值资讯提供给客户，不推荐个股）、 新股章鱼宝基础版（新股申购信息与简介）。^[33]

特色资讯包括海选新闻增强版（整合行业最佳资源，遴选最贴近市场信息，将最有价值资讯提供给客户，并推荐个股）、策略周报（以自上而下的分析逻辑，对最新市场及宏观数据、资金流向及估值结构进行分析回顾，并对未来市场走势进行研判，最终给予资产配置建议）、新股章鱼宝增强版（新股申购信息、新股简介以及申购策略）、年度策略报告（荟萃华林证券投资顾问投研）、每周技术研判（本产品结合MACD、KDJ等技术指标，综合量价关系、波浪理论等方法通过技术分析的角度解读上一周上证指数、中小板指数和创业板指数的走势）、龙虎榜解析（研究每日收盘后交易所公布个股，筛选优质投资标的）、大宗商品股票池（精选大宗商品行业优质投资标的）、量化投资策略（融资融券：融资融券市场周报，根据融资融券数据计算每周两融市场交易活跃度高的个股）、定增量化（挖掘被 市场低估的投资品种，构建未来价格有望持续走高的低风险品种股票组合）。^[33]

华林证券资产管理事业部提供资产管理服务，资产管理事业部建立以客户和市场为中心的涵盖客户资源开发、产品设计、投资管理、客户服务、风险监控等方面内容的业务体系。集合资产管理业务是指证券公司设立集合资产管理计划，与多个客户签订集合资产管理合同，将客户资产交由负责客户交易结算资金存管的指定商业银行、中国证券登记结算有限责任公司或者中国证监会认可的证券公司等其他资产托管机构进行托管，通过专门账户为客户提供资产管理服务。华林证券资产管理团队组建以来，创建了投资于二级市场的“满天星”“满江红”系列产品，投资于定增市场的“富贵增”等系列产品。^[34]

定向资产管理业务是指证券公司接受单一客户委托，与客户签订合同，根据合同约定的方式、条件、要求及限制，通过客户的账户管理客户委托资产的活动。华林证券定向资产管理业务可针对客户的特殊要求和资产的具体情况，设定特定投资目标，通过专门账户为客户提供资产管理服务，充分发挥资产管理投资团队的投资技能，与委托资产管理客户达到互惠共赢的效果。^[34]

专项资产管理业务是指证券公司与客户签订专项资产管理合同，针对客户的特殊要求和资产的具体情况，设定特定投资目标，通过专门账户为客户提供资产管理服务。^[34]

华林投行团队在小、快、灵的作业模式指导之下、建立起标准化作业流程，为中国快速发展的中小企业提供最优质的全面金融服务。2004年以来保荐IPO项目115家、市场占有率10%；保荐再融资项目37家，市场占有率13%；^[35]

2013年，华林证券承销非公开增发7家，配股1家，承销总金额150亿元，实现承销收入2.7亿元。^[36]

2013年，华林证券运作万马电缆整体上市、华星化工并购重组、润银化工私募融资，并成功运作吉安集团借壳上市。^[37]

华林证券公司已成功运作多家企业在新三板挂牌。案例众合医药（430598）属于典型的创新型、创业型、成长型中小企业。公司专注于单抗类新新药项目的研发及品种和技术的积累，并陆续完成了技术平台建设，公司雄厚的研发实力和良好的发展前景获得资本市场的一致认可，挂牌前最后一轮融资的价格达到7.5元每股。目前，公司在研品种六个，其中UBP1211项目已经申请临床。报告期内，公司营业收入较低，且未实现盈利。在华林证券公司各部门的支持与协作、项目组成员的努力下，完成挂牌。^[37]

华林证券致力于打造专业、高效的机构交易服务体验，已拥有恒生、金证、迅投、蜂虎越等多套PB系统，建立了宽睿极速交易柜台和极速行情系统，形成了多元化、多层次的专业交易服务体系，可以满足私募机构的不同交易需求。以下为机构交易业务特点：

以上信息参考：^[38]

对接子公司“华林投资服务（深圳）有限公司”，提供包括产品创设、产品发行、注册登记、估值核算及增值服务在内的一站式服务。同时，可根据私募需求，组织托管机构提供优选托管服务。^[38]

2020年4月19日，华林证券发布2019年年报，2019年华林证券实现营业收入10.11亿元，较上年同期上升0.98%；实现归属于上市公司股东的净利润4.42亿元，较上年同期上升28.14%。同时，华林证券2019年度拟向全体股东每10股派送现金红利0.50元（含税），实际分配现金红利为1.35亿元，占公司2019年当年归属于母公司股东的净利润的30.57%，公司剩余的未分配利润转入下一年度。^[39]

2021年3月30日，华林证券股份有限公司发布2020年年度报告显示，报告期内，公司实现营收14.9亿元人民币，同比增加47.42%；归属于上市公司股东的净利润8.12亿元，同比上升83.96%。^[40]

2022年3月25日晚间，华林证券(002945.SZ)公布了2021年年度报告。2021年，公司实现营业收入13.95亿元，在科技投入大幅度增长的前提下，实现归属于上市公司股东的净利润4.84亿元。若剔除权益自营业务短期波动和科技投入增加影响因素，公司整体经营情况表现优异，保持稳中有进，其中投资银行业务收入同比增长61.57%，信用与经纪业务收入同比增长33.43%。^[41]

2023年3月30日，华林证券发布2022年年报。数据显示，2022年度，华林证券实现营业收入13.98亿元，同比增加0.17%；实现归属于上市公司股东的净利润4.65亿元，同比下降3.94%。^[42]

2024年4月19日，华林证券发布2023年年度报告，2023年公司实现营业收入10.15亿元，同比减少27.38%；实现归属于上市公司股东的净利润3168.61万元，同比减少93.18%；实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润2.03亿元，同比减少52.87%；经营活动产生的现金流量净额-3.49亿元，上年同期为-1633.62万元。 ^[3]

华林证券在监管机构和中国证券业协会的指导下，坚持党建引领，坚守金融报国初心，认真践行使命担当，切实推动文化软实力转化为高质量发展的深层动能，积极为中国式现代化以及行业文化建设贡献“华林力量”。^[43]

2008年5月，华林证券为四川地震灾区捐款81万余元人民币。^[44]2017年3月28日，华林证券的“山西贫困生助学”专项资助项目获得了中国扶贫基金会授予的“2016年度扶贫爱心奖”。该项目主要针对山西省隰县、汾西县进行教育扶贫，内容包括资助特困小学生、捐建图书馆及梦想中心等，旨在帮助贫困县学生继续学习。^[45]

2018年5月17日，华林证券人力资源总监林纯青带领“华林公益行”前往河南新县箭厂河乡，对口当地塔尔村，捐赠慈善公益款项人民币十万元，助力塔尔村的脱贫工作。华林证券的捐赠款将直接用于塔尔村的贫困家庭、贫困学生、扶贫产业。^[46]同年，华林证券的公益性捐赠支出已近2000万元，通过专业金融方式助力贫困地区发展的融资规模超十亿元。其中2018年度，华林证券用于精准扶贫方面的累计支出逾500万元，累计开展了各类公益扶贫项目15个，其中新增对口“一司一县”帮扶国家级贫困县3个，通过支持绿色能源建设开展生态扶贫项目1个，同时通过自主开展及与慈善权威机构联合开展的“双线模式”，积极推进各类贫困地区教育、医疗、产业、就业、消费等多领域扶贫工作项目11个。^[47]

2020年1月30日，华林证券捐赠人民币1000万元，设立专项基金，主要用于采购医院防御及救治急需物资，全力驰援疫情防控工作。^[48]2月，自新型冠状病毒感染的肺炎疫情发生以来，华林证券股份有限公司捐款500万元。^[49]7月，华林证券捐赠给江门市人民医院300万元，用于该院的发热门诊建设项目。同年8月，华林证券通过旗下立业慈善基金会向西藏自治区爱心公益社区服务中心捐款20万元。9月，向西藏自治区慈善总会捐赠20万元；2020年12月，向深圳市红树林湿地保护基金会捐赠10万元。^[50]

2022年9月22日，华林证券携手深圳市关爱行动公益基金会、深圳市乡村振兴共同富裕促进中心联合举办了“喜迎二十大，共庆丰收节”主题活动，正式宣布成立“深圳市关爱行动公益基金会·华林乡村振兴发展基金”，初始规模100万元。^[51]2023年7月，在深圳市商业联合会五届一次会员大会暨深商高质量发展大会上，华林证券向深商公益基金会捐赠300万元作为乡村振兴专项基金。^[52]

2024年5月27日，在第二十届文博会期间举办“用文化打开关爱行动的N种可能”文化公益交流系列活动，华林证券以特邀嘉宾的身份在文博会现场分享了近年来在“文化+公益”领域的创新案例及公益心得，呈现出以文化助力乡村振兴的华林实践。继去年在首届“当文化遇见公益”主题沙龙活动进行捐款后，华林证券2023年再度捐赠100万元善款，用于支持华林乡村振兴共创行动，探索“文化＋公益”的更多可能。^[53]

2023年4月7日，西藏证监局公布关于对华林证券股份有限公司采取责令改正措施的决定，经查，华林证券股份有限公司存在内部制衡和隔离不足，岗位授权管理和业务人员从业资格管理不到位，未及时报告或报备新业务的问题。对华林证券采取责令改正的行政监管措施。^[62]

2017年9月，大连银行认购了由华林证券管理的“17红博04”“17红博05”和“17红博06”资产支持证券。该专项计划发行的资产支持证券规模共有9.5亿元，其中包括优先级资产支持证券9.0亿元，次级资产支持证券0.5亿元。2018年10月8日，该计划的原始权益人哈尔滨工大高新技术产业开发股份有限公司出现流动性危机，未履行其信托贷款的还款义务和差额支付责任，未能按时且全额将基础资产产生的现金流归集至专项计划监管账户，以及担保方哈尔滨工大集团股份有限公司未能承担相应的保证责任，致使专项计划未能如期完成收益分配，从而触发了专项计划的违约条款。直至2022年5月，大连银行对华林证券提起仲裁，由上海国际经济贸易仲裁委员会受理，初步仲裁请求近3.3亿元人民币。同年7月7日，华林证券在深交所固定收益信息平台和巨潮资讯网首次披露了与大连银行的仲裁案件。2024年2月28日仲裁结果出炉，裁决表明华林证券需支付总计约2.3亿元费用，包括偿还大连银行认购资产支持证券的本金损失2.28亿元，以及律师费、仲裁费等。随后华林证券对仲裁结果提出异议，申请撤销仲裁裁决，同时向拉萨市中级人民法院申请中止执行，以争取更多时间和空间来处理这一法律纠纷。6月16，华林证券取得案涉专项计划下两处底层资产的优先受偿权，并将以13.53亿元的起拍价进行公开拍卖，相关底层资产包括位于哈尔滨市南岗区的商业房产及国有土地使用权，总面积分别为119559.76平方米和82730.30平方米。^[4]